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股市崩盘时要做的10件事

2020-07-06 16:57:11来源:

对于大多数美国人来说,得知我们正处在2020年的低迷中,真是令人激动不已-到现在,只花了大约五年的时间。那是因为当前局势已经完全废除了社会规范,关闭了一些无关紧要的业务,使2000万以上的人失业,并在华尔街造成了创纪录的动荡。

成为投资者特别疯狂。在不到五周的时间里,基准标准普尔500指数(SNPINDEX:^ SPX)暴跌了34%,是有史以来最快的熊市下跌。但是在接下来的三个月中,该基础广泛的指数收复了大部分跌幅,以技术为重点的纳斯达克综合指数攀升至历史新高。正如我所说,已经过去了一年。

但是,历史表明,另一场股市崩盘或调整即将来临。在过去的八个熊市中,在熊市触底后的三年内,已经进行了13次至少10%的修正。这意味着从熊市底部开始的典型上涨具有一到两次实质性修正。

换句话说,您需要为下一次股市崩盘做准备。当股票的下一个大幅下降到来时,您将要做(和知道)十件事。

1.放松,纠正和崩溃是不可避免的

首先,放松一下!股票市场的崩溃和修正是投资周期的自然组成部分,无论您是否愿意,它们都会发生。自1950年初以来,标准普尔500指数经过了38次修正或至少10%(未四舍五入),每大约1.8年进行一次修正。它们比您可能意识到的要普遍得多。

2.了解改正是短暂的

您应该真正理解,尽管令人不快,但股市崩盘和调整往往是短暂的。例如,当前局势坠毁仅持续了33个日历日。

自1950年以来,标准普尔500指数成份股中的38种股市修正中有24种在104天或更短的日历日(约3.5个月)内触底。实际上,在过去的36年中,只有三次更正的持续时间超过了104个日历日的时间。在信息获取方面,计算机和互联网已经使华尔街和大街之间的竞争环境趋于公平,在我看来,这很可能是这些较短的校正时间所致。

3.避免情绪激动,避免惊慌失措

投资者最好不要在决策过程中保持情绪激动。尽管情绪倾向于推动股市崩盘,但从长远来看,营业利润的增长才是推动股市上涨的因素。因此,短期的担忧很少会对大公司的增长潜力产生持久的影响。如果您在更正期间恐慌出售,很有可能会后悔。

4.重新评估您的资产

第四,考虑重新评估您的资产。请记住,您不需要股票市场崩溃即可重新访问投资组合,但这通常是促使投资者审查其投资论文的动力。

简而言之,问问自己,您购买公司股份的原因是否仍然存在。在很多情况下,对于股市来说,您的投资论点不会受到不好的几个月的困扰。但是,如果您对一家公司的投资论点发生了重大变化,那么可能是时候出售了。

5.避免像瘟疫一样暴跌

接下来股市崩溃时,请确保避免像瘟疫一样产生保证金。尽管正确使用杠杆可以放大您的收益,但是如果您错了,使用杠杆也可以加剧损失。这是一个问题,当无法持续保持短期稳定来短期把握市场时机。除非您是长期投资者,并且对空头股票感到放心并且完全了解与借贷相关的风险,否则应避免在崩盘期间以任何身份使用保证金。

6.做个蚕食者,因为把握市场时机是不可能的

每个人都有自己的购买股票的方法,这使他们感到最自在。在股市崩盘期间,我鼓励人们当小贩。由于大多数经纪公司免除了与在美国主要交易所买卖股票有关的佣金费用,因此您可以随意涉足,并视需要多次吸引大公司的一小部分。

另外,由于无法准确把握市场时机,因此ni小食将确保您有机会以折扣价购买高质量的企业。

7.添加到您的获奖者

我可以为您提供的最重要的建议可能是在股市崩盘时增加您的赢家。在投资世界中,获胜者不断获胜的情况并不少见。具有明显竞争优势,提供改变游戏规则的创新或正在产生可观利润的企业,通常是您在调整中要加入的公司类型。

例如,截至2020年,亚马逊(NASDAQ:AMZN)的年迄今降幅从未超过9%,截至7月1日,如今已接近56%。亚马逊受益于与当前局势相关的重大活动在线购买量增加-亚马逊在美国电子商务中占有近40%的市场份额-并且其快速增长的云服务部分已成为总销售额中越来越大的组成部分。亚马逊快速的运营现金流增长表明,它是一个赢家,只会继续赢,不管股市崩盘与否。

8.不要错过成长股

明智的做法是,投资者在调整或崩盘时不要忽视高增长的股票或高度创新的公司。在当前的经济环境下,到2022年,贷款利率将可能保持在创纪录的低水平,这将鼓励高增长企业廉价借贷,以进行创新和扩张。这是成长股跑赢大市的秘诀。

例如,网络安全公司Palo Alto Networks(NYSE:PANW)一直在积极投资于保护企业云的解决方案,并已进行了无数次收购,以增加其安全解决方案组合。由于网络安全是任何经济环境中的基本需求服务,因此即使在不确定的时期内,帕洛阿尔托仍可以实现两位数的增长。

9.考虑收入存量以获得更平稳的发展

尽管成长型股票的近期表现领先于市场,但您仍应考虑通过股息股票为投资组合增加稳定性。定期派息的公司通常都是赢利的,具有久经考验的商业模式,从长远来看,它们在历史上比不派息的公司要好得多。

以医疗保健集团强生公司(纽约证券交易所:JNJ)为例。在过去的五年中,考虑到所有因素,强生公司的业绩从下降8%到上升57%不等。强生公司得益于人们不必决定何时生病或患上何种疾病的事实。这为强生公司创造了稳定且可预测的现金流,这是强生公司连续58年获得股息增长的关键。

10.长期思考

最后,如果您想使自己的财富增加很多倍,就必须考虑长期。

毫无疑问,短期内不时会有很多噪音。但是在大多数情况下,这种短期噪声会随着时间而逐渐消失。永远记住,营业利润的增长和创新是推动长期估值的动力,而不是情绪。